Автор: Артем Ляшанов

Между кликом Забронировать на сайте и финальной оплатой мини-бара при выезде, огромная серая зона.

Долгое время этот разрыв закрывали с помощью Merchant Initiated Transactions (MIT). Схема простая, сохраняем карту, а потом списываем средства без участия клиента (и без SCA). Отсутствие Strong Customer Authentication означает отсутствие переноса ответственности. Если гость оспорит транзакцию, банк встанет на его сторону, а мерчант останется с убытками.

На фоне роста фрода и ужесточения регуляций старый подход MIT становится токсичным активом. На смену ему приходят Merchant-Initiated Authentications (3RI).

Что такое 3RI

Если говорить просто, 3RI (3DS Requestor Initiated) – это технология, которая позволяет мерчанту проводить повторные платежи в отсутствие клиента, сохраняя при этом высший уровень безопасности.

В отличие от стандартного e-commerce, где покупатель каждый раз нажимает кнопку «Оплатить», 3RI создан для сценариев, где списание происходит автоматически, а именно подписки, рассрочки или доплаты. Когда гость впервые вводит данные карты, система запоминает не только номер пластика, но и уникальные адаптивные значения аутентификации. Это позволяет бизнесу использовать цифровой отпечаток первого подтвержденного платежа для всех последующих операций.

В чем отличие от обычных MIT?

Многие путают 3RI с классическими MIT. Разница между ними критическая, и она заключается в одном, ответственности.

1. Обычный MIT. Вы просто списываете деньги с сохраненной карты. Если клиент заявит о фроде (мошенничестве), банк-эмитент почти гарантированно вернет ему деньги;
2. 3RI транзакция остается аутентифицированной. Благодаря использованию данных первичной проверки 3DS, за платежом сохраняется так называемый перенос ответственности.

«Главная ценность 3RI не в удобстве списания, а в юридической броне. Используя аутентификационные данные первой транзакции, мерчант перекладывает риск мошенничества на банк-эмитент. В мире, где фрод становится профессиональной индустрией, это единственный способ защитить выручку отеля при дистанционных списаниях».

Артем Ляшанов

Как это работает на практике?

Представьте клиента, который оформляет подписку на программу лояльности отеля или бронирует проживание с последующей оплатой дополнительных услуг.

• При первой транзакции клиент проходит полную проверку (например, подтверждение в приложении банка);
• Система фиксирует токен аутентификации;
• Все последующие списания проходят через 3RI.

Для банка это выглядит как легитимное продолжение первой сделки, а для вас как гарантированный платеж, который практически невозможно оспорить по причине я этого не покупал.

3RI vs. Традиционные MIT

Чтобы окончательно понять ценность 3RI, нужно сравнить его с классическими транзакциями по инициативе мерчанта (MIT). На первый взгляд они делают одно и то же, списывают деньги с карты гостя, когда его нет рядом. 

• Традиционные MIT (Card on File)

Это старый добрый метод карты в файле. Вы сохраняете токен карты и используете его для списаний. Это удобно, но у этого метода есть огромная брешь: отсутствие 3D Secure (3DS).

Поскольку между списанием и авторизацией владельца карты нет криптографической связи, вы практически беззащитны перед чарджбэками. Если гость заявит: «Я этого не одобрял», банк почти наверняка встанет на его сторону. В этой схеме мерчант всегда крайний и именно он оплачивает банкет в случае любого спора.

• 3RI (Merchant-Initiated Authentications)

3RI меняет саму архитектуру платежа. Вместо того чтобы просто постучаться в банк за деньгами, мерчант отправляет запрос, который жестко привязан к предыдущей сессии, где гость успешно прошел проверку личности.

Это создает тот самый доверительный мост между первым кликом на сайте и финальным счетом. 3RI обеспечивает криптографическое доказательство того, что гость изначально дал согласие на будущие транзакции.

Каждый год отраслевые обзоры публикуют списки главных финтех-трендов, и 2026-й не исключение. Artem Lyashanov отобрал пять направлений, которые повторяются сразу в нескольких независимых источниках, а не только в одном материале, и добавил к каждому оговорку относительно того, насколько уверенно можно говорить об их реализации.

Artem Lyashanov: общий фон

По данным KPMG Pulse of Fintech, на которые ссылаются несколько отраслевых обзоров, глобальные инвестиции в финтех в 2025 году, по предварительным оценкам, восстановились примерно до 116 миллиардов долларов в рамках 4719 сделок против около 95,5 миллиарда долларов в 5533 сделках годом ранее.

Меньшее количество сделок при большем объёме капитала. По такой интерпретации, может означать, что инвесторы всё более придирчиво выбирают, в какую инфраструктуру вкладывать средства, хотя однозначных выводов из одного набора цифр, вероятно, делать не стоит.

Пять трендов, которые чаще всего упоминают отраслевые обзоры:

1. Идея уже не сводится к простому добавлению кнопки оплаты в чужое приложение. Речь идёт о более глубокой интеграции платежей, биллинга и отчётности в рабочие процессы бизнеса, где финансовая услуга работает незаметно;
2. Мгновенные платежи становятся стандартом;
3. ИИ-агенты заходят в операционные процессы. По описанию нескольких источников, речь идёт о задачах вроде обработки исключений в платежах, первичного разбора спорных транзакций или комплаенс-проверок;
4. Токенизация активов переходит от экспериментов к практическому применению;
5. Автоматизация комплаенса становится частью продукта.

Большинство материалов, на которых основаны подобные перечни трендов, готовят компании, которые сами продают решения в этой сфере, разработчики программного обеспечения, платёжные провайдеры, поставщики комплаенс-инструментов. Это не обязательно обесценивает приведённые наблюдения, но означает, что формулировки вроде компании, которые не адаптируются, рискуют отстать стоит воспринимать как риторический приём отраслевого маркетинга, а не как нейтральный прогноз.

Отдельно стоит учитывать, что разные источники по-разному расставляют приоритеты: одни на первое место ставят токенизацию и цифровые активы, другие, прежде всего инфраструктурную консолидацию и слияния компаний, третьи, регуляторные изменения в отдельных юрисдикциях.

Artem Lyashanov об украинском контексте

Для украинского финтех-бизнеса актуальность этих трендов, вероятнее всего, неравномерна. Тема real-time платежей и встроенных финансов резонирует с уже существующей инфраструктурой, тогда как токенизация активов и стейблкоины остаются в большей степени вопросом будущего регулирования, чем текущей практики. Насколько быстро эти глобальные тренды транслируются в конкретные бюджетные решения украинских компаний, вопрос, который, вероятно, стоит рассматривать отдельно для каждого бизнеса, а не по единому шаблону.

Пять перечисленных направлений звучат убедительно именно потому, что повторяются сразу в нескольких независимых источниках. Но это не означает, что каждое из них одинаково актуально для каждого бизнеса.

Каждый год отраслевые обзоры публикуют списки главных финтех-трендов, и 2026-й не исключение. Artem Lyashanov отобрал пять направлений, которые повторяются сразу в нескольких независимых источниках, а не только в одном материале, и добавил к каждому оговорку относительно того, насколько уверенно можно говорить об их реализации.

Artem Lyashanov: общий фон

По данным KPMG Pulse of Fintech, на которые ссылаются несколько отраслевых обзоров, глобальные инвестиции в финтех в 2025 году, по предварительным оценкам, восстановились примерно до 116 миллиардов долларов в рамках 4719 сделок против около 95,5 миллиарда долларов в 5533 сделках годом ранее.

Меньшее количество сделок при большем объёме капитала. По такой интерпретации, может означать, что инвесторы всё более придирчиво выбирают, в какую инфраструктуру вкладывать средства, хотя однозначных выводов из одного набора цифр, вероятно, делать не стоит.

Пять трендов, которые чаще всего упоминают отраслевые обзоры:

1. Идея уже не сводится к простому добавлению кнопки оплаты в чужое приложение. Речь идёт о более глубокой интеграции платежей, биллинга и отчётности в рабочие процессы бизнеса, где финансовая услуга работает незаметно;
2. Мгновенные платежи становятся стандартом;
3. ИИ-агенты заходят в операционные процессы. По описанию нескольких источников, речь идёт о задачах вроде обработки исключений в платежах, первичного разбора спорных транзакций или комплаенс-проверок;
4. Токенизация активов переходит от экспериментов к практическому применению;
5. Автоматизация комплаенса становится частью продукта.

Большинство материалов, на которых основаны подобные перечни трендов, готовят компании, которые сами продают решения в этой сфере, разработчики программного обеспечения, платёжные провайдеры, поставщики комплаенс-инструментов. Это не обязательно обесценивает приведённые наблюдения, но означает, что формулировки вроде компании, которые не адаптируются, рискуют отстать стоит воспринимать как риторический приём отраслевого маркетинга, а не как нейтральный прогноз.

Отдельно стоит учитывать, что разные источники по-разному расставляют приоритеты: одни на первое место ставят токенизацию и цифровые активы, другие, прежде всего инфраструктурную консолидацию и слияния компаний, третьи, регуляторные изменения в отдельных юрисдикциях.

Artem Lyashanov об украинском контексте

Для украинского финтех-бизнеса актуальность этих трендов, вероятнее всего, неравномерна. Тема real-time платежей и встроенных финансов резонирует с уже существующей инфраструктурой, тогда как токенизация активов и стейблкоины остаются в большей степени вопросом будущего регулирования, чем текущей практики. Насколько быстро эти глобальные тренды транслируются в конкретные бюджетные решения украинских компаний, вопрос, который, вероятно, стоит рассматривать отдельно для каждого бизнеса, а не по единому шаблону.

Пять перечисленных направлений звучат убедительно именно потому, что повторяются сразу в нескольких независимых источниках. Но это не означает, что каждое из них одинаково актуально для каждого бизнеса.

Тема открытых данных в финансах постепенно смещается от чисто регуляторного вопроса (обязан ли банк делиться данными) к стратегическому (как на этом строить конкурентное преимущество). Артем Ляшанов разбирается, что стоит за этим сдвигом и почему некоторые тезисы в индустриальных материалах стоит читать с определённой осторожностью, учитывая, кто именно их публикует.

Артем Ляшанов объясняет, чем Open Finance отличается от Open Banking

Open Banking в классическом понимании это возможность для клиента разрешить сторонним сервисам безопасный доступ к данным своего банковского счёта как транзакциям, балансам, платежам.

Open Finance, согласно материалам индустрии, расширяет эту логику за пределы банковского счёта на инвестиции, пенсионные накопления, страхование, кредитную историю и даже данные о занятости.

Идея в том, что полная финансовая картина человека редко умещается в одном банковском приложении, и именно поэтому появляется запрос на более широкий обмен данными между разными типами финансовых продуктов.

Ключевые отличия:

• Open Banking. Данные банковского счёта (транзакции, балансы, инициация платежей через защищённые API);
• Open Finance. Более широкий набор данных (инвестиции, пенсии, страхование, кредитная история, иногда данные о занятости и коммунальных платежах);
• Расширение этой логики связывают, в частности, с пакетом PSD3/PSR и отдельным регламентом о доступе к финансовым данным (FiDA), хотя окончательные сроки их вступления в силу, по имеющимся данным, ещё не зафиксированы.

Подход к этой теме заметно различается по регионам, и сводить его к одной модели, вероятно, было бы неточно. В ЕС и Великобритании движение в сторону Open Finance в основном описывают как регуляторный процесс, то есть требование делиться данными исходит от законодательства.

В Австралии похожую роль играет режим Consumer Data Right, который, по имеющимся данным, изначально заработал в банковском секторе, а затем распространился на энергетику и небанковское кредитование. В США, судя по обзорам индустрии, ситуация развивается скорее рыночным путём, где финансовые институты и финтех-компании договариваются о подключении данных через партнёрства и конкуренцию, без единого федерального мандата, охватывающего всю эту сферу.

Почему исходящие данные тоже могут быть преимуществом

В большинстве обсуждений Open Banking фокус традиционно на входящих данных, то есть на том, как банк или финтех получает доступ к данным клиента из других источников, чтобы построить более полную картину. Менее очевидный тезис, который встречается в отдельных отраслевых материалах, касается противоположного направления: когда клиент даёт разрешение сторонним сервисам получить доступ к его данным в вашем учреждении.

Логика здесь примерно такая, если клиент подключает свой счёт к сервису автокредитования или инвестиционной платформе, это, вероятно, сигнализирует о намерении, что человек выбирает авто в кредит или интересуется инвестициями. По такой интерпретации поток исходящих запросов на доступ к данным можно рассматривать не только как риск оттока клиента, но и как источник информации о том, какие продукты и услуги ему, вероятно, актуальны прямо сейчас.

Цифры, которые приводят в отраслевых материалах

В одном из отчётов, подготовленных по заказу крупной платёжной сети совместно с исследовательской компанией, приводятся, в частности, такие данные, как значительная доля потребителей якобы готова сменить финансового провайдера ради лучших инструментов управления деньгами, а большинство опрошенных руководителей финансовых учреждений сообщают о прямом росте доходов от инициатив Open Finance.

В другом материале, на этот раз от поставщика решений для агрегации данных, приводится статистика о том, что значительная доля потребителей готова искать другого провайдера, если тот не поддерживает подключение к любимым финтех-приложениям.

Это звучат убедительно, но важно держать в уме, что и исследование, и его интерпретация заказаны или подготовлены компаниями, прямо заинтересованными в распространении Open Finance как коммерческой концепции. Это не обязательно означает, что цифры неточны, но независимой проверки методологии в публичном доступе, как правило, нет.

Артем Ляшанов об украинском контексте

Прямых регуляторных требований Open Banking по образцу PSD2/PSD3 в Украине пока что, насколько известно, нет в том же объёме, что в ЕС, хотя тема открытого банкинга обсуждается в контексте евроинтеграции финансового регулирования. Для украинских финтех-компаний, работающих с европейскими партнёрами или готовящихся к возможной гармонизации регулирования, эта тема, вероятно, актуальна скорее как ориентир на будущее, чем как текущее операционное требование.

Артем Ляшанов о рисках и открытых вопросах:

• Переход от Open Banking к Open Finance означает распространение принципов обмена данными на более чувствительные категории, что, вероятно, повышает и требования к защите приватности;
• Отсутствие единого стандарта API в разных юрисдикциях продолжает оставаться практической проблемой, даже если регуляторные намерения направлены на гармонизацию.

Сдвиг от Open Banking к Open Finance выглядит логичным продолжением тренда на более полную и персонализированную финансовую картину клиента. Станет ли открытый обмен данными действительно новым конкурентным преимуществом для большинства игроков рынка, или останется нишевой темой для компаний с ресурсами на соответствующую инфраструктуру, вопрос, который, вероятно, прояснится только с практикой внедрения в ближайшие несколько лет.

Артем Ляшанов – предприниматель, финтех-эксперт и инвестор, более 10 лет опыта в создании платёжных продуктов. Материал подготовлен на основе публичных источников и не является финансовой или инвестиционной консультацией.

Тема открытых данных в финансах постепенно смещается от чисто регуляторного вопроса (обязан ли банк делиться данными) к стратегическому (как на этом строить конкурентное преимущество). Артем Ляшанов разбирается, что стоит за этим сдвигом и почему некоторые тезисы в индустриальных материалах стоит читать с определённой осторожностью, учитывая, кто именно их публикует.

Артем Ляшанов объясняет, чем Open Finance отличается от Open Banking

Open Banking в классическом понимании это возможность для клиента разрешить сторонним сервисам безопасный доступ к данным своего банковского счёта как транзакциям, балансам, платежам.

Open Finance, согласно материалам индустрии, расширяет эту логику за пределы банковского счёта на инвестиции, пенсионные накопления, страхование, кредитную историю и даже данные о занятости.

Идея в том, что полная финансовая картина человека редко умещается в одном банковском приложении, и именно поэтому появляется запрос на более широкий обмен данными между разными типами финансовых продуктов.

Ключевые отличия:

• Open Banking. Данные банковского счёта (транзакции, балансы, инициация платежей через защищённые API);
• Open Finance. Более широкий набор данных (инвестиции, пенсии, страхование, кредитная история, иногда данные о занятости и коммунальных платежах);
• Расширение этой логики связывают, в частности, с пакетом PSD3/PSR и отдельным регламентом о доступе к финансовым данным (FiDA), хотя окончательные сроки их вступления в силу, по имеющимся данным, ещё не зафиксированы.

Подход к этой теме заметно различается по регионам, и сводить его к одной модели, вероятно, было бы неточно. В ЕС и Великобритании движение в сторону Open Finance в основном описывают как регуляторный процесс, то есть требование делиться данными исходит от законодательства.

В Австралии похожую роль играет режим Consumer Data Right, который, по имеющимся данным, изначально заработал в банковском секторе, а затем распространился на энергетику и небанковское кредитование. В США, судя по обзорам индустрии, ситуация развивается скорее рыночным путём, где финансовые институты и финтех-компании договариваются о подключении данных через партнёрства и конкуренцию, без единого федерального мандата, охватывающего всю эту сферу.

Почему исходящие данные тоже могут быть преимуществом

В большинстве обсуждений Open Banking фокус традиционно на входящих данных, то есть на том, как банк или финтех получает доступ к данным клиента из других источников, чтобы построить более полную картину. Менее очевидный тезис, который встречается в отдельных отраслевых материалах, касается противоположного направления: когда клиент даёт разрешение сторонним сервисам получить доступ к его данным в вашем учреждении.

Логика здесь примерно такая, если клиент подключает свой счёт к сервису автокредитования или инвестиционной платформе, это, вероятно, сигнализирует о намерении, что человек выбирает авто в кредит или интересуется инвестициями. По такой интерпретации поток исходящих запросов на доступ к данным можно рассматривать не только как риск оттока клиента, но и как источник информации о том, какие продукты и услуги ему, вероятно, актуальны прямо сейчас.

Цифры, которые приводят в отраслевых материалах

В одном из отчётов, подготовленных по заказу крупной платёжной сети совместно с исследовательской компанией, приводятся, в частности, такие данные, как значительная доля потребителей якобы готова сменить финансового провайдера ради лучших инструментов управления деньгами, а большинство опрошенных руководителей финансовых учреждений сообщают о прямом росте доходов от инициатив Open Finance.

В другом материале, на этот раз от поставщика решений для агрегации данных, приводится статистика о том, что значительная доля потребителей готова искать другого провайдера, если тот не поддерживает подключение к любимым финтех-приложениям.

Это звучат убедительно, но важно держать в уме, что и исследование, и его интерпретация заказаны или подготовлены компаниями, прямо заинтересованными в распространении Open Finance как коммерческой концепции. Это не обязательно означает, что цифры неточны, но независимой проверки методологии в публичном доступе, как правило, нет.

Артем Ляшанов об украинском контексте

Прямых регуляторных требований Open Banking по образцу PSD2/PSD3 в Украине пока что, насколько известно, нет в том же объёме, что в ЕС, хотя тема открытого банкинга обсуждается в контексте евроинтеграции финансового регулирования. Для украинских финтех-компаний, работающих с европейскими партнёрами или готовящихся к возможной гармонизации регулирования, эта тема, вероятно, актуальна скорее как ориентир на будущее, чем как текущее операционное требование.

Артем Ляшанов о рисках и открытых вопросах:

• Переход от Open Banking к Open Finance означает распространение принципов обмена данными на более чувствительные категории, что, вероятно, повышает и требования к защите приватности;
• Отсутствие единого стандарта API в разных юрисдикциях продолжает оставаться практической проблемой, даже если регуляторные намерения направлены на гармонизацию.

Сдвиг от Open Banking к Open Finance выглядит логичным продолжением тренда на более полную и персонализированную финансовую картину клиента. Станет ли открытый обмен данными действительно новым конкурентным преимуществом для большинства игроков рынка, или останется нишевой темой для компаний с ресурсами на соответствующую инфраструктуру, вопрос, который, вероятно, прояснится только с практикой внедрения в ближайшие несколько лет.

Артем Ляшанов – предприниматель, финтех-эксперт и инвестор, более 10 лет опыта в создании платёжных продуктов. Материал подготовлен на основе публичных источников и не является финансовой или инвестиционной консультацией.

Артем Ляшанов — бізнесмен, спеціаліст із фінансових технологій та інвестор із понад 10-річним досвідом створення платіжних продуктів. Сьогодні — приватний бізнес-радник великих брендів і фінтех-інвестор.

Український фінансовий ринок переходить у нову фазу. З 1 січня 2026 року банки та інші постачальники платіжних послуг зобов’язані працювати за новими правилами Open Banking. Для бізнесу, особливо фінтех-компаній, ритейлу, маркетплейсів і будь-кого, хто працює з платежами, це зміна правил гри.

Що таке Open Banking

Простими словами, Open Banking це механізм, який дозволяє стороннім сервісам (не банкам) отримувати доступ до інформації про рахунок клієнта або інціювати платіж з цього рахунку, але тільки за явною згодою самого клієнта. Раніше дані про ваш рахунок існували виключно всередині банку.

Тепер, якщо клієнт сам на це погодився, цими даними може скористатися інший сервіс, наприклад, застосунок для управління особистими фінансами, бухгалтерський сервіс або платіжний провайдер інтернет-магазину.

Юридично це впроваджено Постановою Правління НБУ № 80 «Про затвердження Положення про відкритий банкінг в Україні», яка набрала чинності 1 серпня 2025 року. Банкам дали п’ять місяців на технічну та організаційну підготовку, тобто привести свою роботу у відповідність до нових вимог потрібно було до 1 січня 2026 року.

Важливо розуміти контекст, що це не одноразова інша вимога регулятора, а логічне продовження довгого шляху. Ще у 2020 році Національний банк затвердив Стратегію розвитку фінтеху в Україні до 2025 року, у якій окремим напрямком було визначено побудову академічної бази для відкритого банкінгу та імплементацію європейської директиви PSD2. Тобто бізнес, який стежив за фінтех-ринком останні п’ять років, мав час підготуватися.

Як це працює

В основі Open Banking, поняття явної згоди користувача (consent), яка обов’язково підтверджується через надійну автентифікацію клієнта (SCA – Strong Customer Authentication). Без цього підтвердження банк не має права передавати жодну інформацію третій стороні.

Спрощено механізм виглядає так:

• Користувач у застосунку стороннього провайдера (наприклад, у сервісі обліку фінансів) натискає «підключити рахунок» або «оплатити через…»;
• Цей провайдер надсилає запит до банку через спеціальний API;
• Банк проводить автентифікацію клієнта та показує йому, кому, які саме дані (баланс, виписки за певний період) і на який термін (максимум 180 днів) буде надано доступ;
• Клієнт підтверджує згоду, і лише після цього дані чи платіж стають доступні третій стороні.

Відкликати згоду можна в будь-який момент, як через інтерфейс банку, так і через інтерфейс стороннього сервісу, причому без повторної суворої автентифікації. Усі учасники процесу зобов’язані фіксувати дату й час надання та відкликання згоди і зберігати ці записи щонайменше п’ять років.

Хто за що відповідає

Це ключове питання для будь-якого бізнесу, який планує інтегруватися з банками через Open Banking. Відповідальність розподілена так:

• Банк відповідає за коректне отримання й перевірку згоди клієнта, за збитки, спричинені порушенням вимог регулювання, і за неправомірне розкриття банківської чи комерційної таємниці третій стороні;
• Третя сторона (провайдер інформаційних послуг або провайдер послуг з ініціювання платежу) відповідає за коректність запиту на доступ і за перевірку чинності згоди перед кожним зверненням за даними чи платежем.

Іншими словами, банк це вартовий рахунку клієнта, а фінтех-компанія чи будь-який інший сторонній сервіс, той, хто повинен довести, що має на руках чинний дозвіл, і регулярно це підтверджувати.

Що це означає для бізнесу

Вбудовані фінансові сервіси. Будь-який бізнес тепер може законно і безпечно бачити рахунок клієнта (з його дозволу) і будувати на цьому продукт:

• Автоматичний підбір тарифу;
• Миттєву перевірку платоспроможності;
• Персоналізовані пропозиції.

Прямі платежі з рахунку замість карткових комісій. Можливість ініціювати платіж напряму з рахунку клієнта (PISP-модель) дозволяє бізнесу зменшити залежність від карткових платіжних систем і відповідно, частину комісій за еквайринг.

Точніший скоринг і нові продукти кредитування. Доступ до реальної транзакційної історії клієнта (за його згодою) дає фінансовим компаніям набагато якісніші дані для оцінки ризику, ніж застарілі моделі скорингу. Це безпосередньо впливає на те, хто на ринку мікрофінансування і кредитування зможе пропонувати кращі умови.

Конкуренція за довіру, а не лише за продукт. Оскільки доступ до даних тепер залежить виключно від згоди клієнта, виграють ті компанії, які зможуть пояснити користувачу, навіщо їм потрібні ці дані і яку цінність він отримає у відповідь.

Що це означає для бізнесу

Компаніям, які планують виступати третьою стороною (TPP), варто заздалегідь подбати про кілька речей:

• Технічна готовність;
• Юридична готовність;
• Прозорість інтерфейсу;
• Кібербезпека.

Банки, зі свого боку, зобов’язані забезпечити базові API для прийому запитів на згоду, оновити внутрішні документи, провести автентифікацію клієнта на кожному кроці та миттєво припиняти доступ третьої сторони у разі відкликання згоди.

Артем Ляшанов регулярно аналізує зміни на фінтех-ринку України та світу для провідних бізнес-медіа. Більше колонок у блозі.

Артем Ляшанов — бізнесмен, спеціаліст із фінансових технологій та інвестор із понад 10-річним досвідом створення платіжних продуктів. Сьогодні — приватний бізнес-радник великих брендів і фінтех-інвестор.

Український фінансовий ринок переходить у нову фазу. З 1 січня 2026 року банки та інші постачальники платіжних послуг зобов’язані працювати за новими правилами Open Banking. Для бізнесу, особливо фінтех-компаній, ритейлу, маркетплейсів і будь-кого, хто працює з платежами, це зміна правил гри.

Що таке Open Banking

Простими словами, Open Banking це механізм, який дозволяє стороннім сервісам (не банкам) отримувати доступ до інформації про рахунок клієнта або інціювати платіж з цього рахунку, але тільки за явною згодою самого клієнта. Раніше дані про ваш рахунок існували виключно всередині банку.

Тепер, якщо клієнт сам на це погодився, цими даними може скористатися інший сервіс, наприклад, застосунок для управління особистими фінансами, бухгалтерський сервіс або платіжний провайдер інтернет-магазину.

Юридично це впроваджено Постановою Правління НБУ № 80 «Про затвердження Положення про відкритий банкінг в Україні», яка набрала чинності 1 серпня 2025 року. Банкам дали п’ять місяців на технічну та організаційну підготовку, тобто привести свою роботу у відповідність до нових вимог потрібно було до 1 січня 2026 року.

Важливо розуміти контекст, що це не одноразова інша вимога регулятора, а логічне продовження довгого шляху. Ще у 2020 році Національний банк затвердив Стратегію розвитку фінтеху в Україні до 2025 року, у якій окремим напрямком було визначено побудову академічної бази для відкритого банкінгу та імплементацію європейської директиви PSD2. Тобто бізнес, який стежив за фінтех-ринком останні п’ять років, мав час підготуватися.

Як це працює

В основі Open Banking, поняття явної згоди користувача (consent), яка обов’язково підтверджується через надійну автентифікацію клієнта (SCA – Strong Customer Authentication). Без цього підтвердження банк не має права передавати жодну інформацію третій стороні.

Спрощено механізм виглядає так:

• Користувач у застосунку стороннього провайдера (наприклад, у сервісі обліку фінансів) натискає «підключити рахунок» або «оплатити через…»;
• Цей провайдер надсилає запит до банку через спеціальний API;
• Банк проводить автентифікацію клієнта та показує йому, кому, які саме дані (баланс, виписки за певний період) і на який термін (максимум 180 днів) буде надано доступ;
• Клієнт підтверджує згоду, і лише після цього дані чи платіж стають доступні третій стороні.

Відкликати згоду можна в будь-який момент, як через інтерфейс банку, так і через інтерфейс стороннього сервісу, причому без повторної суворої автентифікації. Усі учасники процесу зобов’язані фіксувати дату й час надання та відкликання згоди і зберігати ці записи щонайменше п’ять років.

Хто за що відповідає

Це ключове питання для будь-якого бізнесу, який планує інтегруватися з банками через Open Banking. Відповідальність розподілена так:

• Банк відповідає за коректне отримання й перевірку згоди клієнта, за збитки, спричинені порушенням вимог регулювання, і за неправомірне розкриття банківської чи комерційної таємниці третій стороні;
• Третя сторона (провайдер інформаційних послуг або провайдер послуг з ініціювання платежу) відповідає за коректність запиту на доступ і за перевірку чинності згоди перед кожним зверненням за даними чи платежем.

Іншими словами, банк це вартовий рахунку клієнта, а фінтех-компанія чи будь-який інший сторонній сервіс, той, хто повинен довести, що має на руках чинний дозвіл, і регулярно це підтверджувати.

Що це означає для бізнесу

Вбудовані фінансові сервіси. Будь-який бізнес тепер може законно і безпечно бачити рахунок клієнта (з його дозволу) і будувати на цьому продукт:

• Автоматичний підбір тарифу;
• Миттєву перевірку платоспроможності;
• Персоналізовані пропозиції.

Прямі платежі з рахунку замість карткових комісій. Можливість ініціювати платіж напряму з рахунку клієнта (PISP-модель) дозволяє бізнесу зменшити залежність від карткових платіжних систем і відповідно, частину комісій за еквайринг.

Точніший скоринг і нові продукти кредитування. Доступ до реальної транзакційної історії клієнта (за його згодою) дає фінансовим компаніям набагато якісніші дані для оцінки ризику, ніж застарілі моделі скорингу. Це безпосередньо впливає на те, хто на ринку мікрофінансування і кредитування зможе пропонувати кращі умови.

Конкуренція за довіру, а не лише за продукт. Оскільки доступ до даних тепер залежить виключно від згоди клієнта, виграють ті компанії, які зможуть пояснити користувачу, навіщо їм потрібні ці дані і яку цінність він отримає у відповідь.

Що це означає для бізнесу

Компаніям, які планують виступати третьою стороною (TPP), варто заздалегідь подбати про кілька речей:

• Технічна готовність;
• Юридична готовність;
• Прозорість інтерфейсу;
• Кібербезпека.

Банки, зі свого боку, зобов’язані забезпечити базові API для прийому запитів на згоду, оновити внутрішні документи, провести автентифікацію клієнта на кожному кроці та миттєво припиняти доступ третьої сторони у разі відкликання згоди.

Артем Ляшанов регулярно аналізує зміни на фінтех-ринку України та світу для провідних бізнес-медіа. Більше колонок у блозі.

Если вы ищете стабильный путь к игровой платформе с несомненными преимуществами, то обратите внимание на вавада онлайн казино. Этот ресурс предлагает множественные способы взаимодействия, обеспечивая комфортный выход к разнообразию игр и интересных предложений.

Для удобства пользователей существуют специальные варианты доступа, которые помогут быстро попасть на площадку даже в случае блокировок. Простые настройки позволят наслаждаться любимыми развлечениями без лишних преград. Один из ключевых аспектов – это сроки реакции службы поддержки, что предоставляет возможность решать возникающие вопросы оперативно.

Наличие мобильной версии делает процесс еще более доступным. Ваша любимая игра всегда под рукой, что позволяет играть из любого места. Особое внимание стоит уделить выбору устройств. Стабильные интернет-соединения и поддержка различных платформ – это основы для приятного игрового опыта.

Вавада зеркало онлайн казино: доступ без ограничений

Каждый пользователь может без труда найти альтернативный ресурс, позволяющий продолжать игру в любое время. Это обеспечивает бесперебойный доступ к платформе. Чтобы избежать блокировок, актуально применять специализированные ссылки.

Почему это важно?

Преимущества переключения на альтернативные адреса заключаются в следующем:

• Свобода выбора игр.
• Защита от ограничений со стороны провайдеров интернет-услуг.
• Обновленные предложения бонусов и акций.

Следует внимательно следить за изменениями ссылок. Заходите на официальные страницы или используйте телеграм-каналы для получения актуальной информации. Это избавит от лишних проблем с доступом.

Безопасность и комфорт

Все альтернативные платформы обеспечивают высокий уровень безопасности. Лицензионные ресурсы используют шифрование данных, защищающее личную информацию пользователей. Вам не стоит беспокоиться о мошенничестве.

Обратите внимание на стабильность соединения. Быстрая загрузка игр и отсутствие лагов значительно повлияют на качество игрового процесса. Проверяйте скорость интернета и выбирайте подходящие настройки для комфортной игры.

Как найти рабочее зеркало Вавада для стабильного доступа?

Проверьте официальные каналы поддержки или страницы в социальных сетях. Часто именно там публикуются актуальные адреса, которые могут быть использованы для переходов.

Способы поиска актуальных ссылок

• Обсуждения на форумах: Проверьте темы на специализированных ресурсах. Участники делятся проверенной информацией.
• Чат-боты: Используйте мессенджеры с интегрированными ботами, которые могут предоставлять свежие ссылки по запросу.
• Промоакции и объявления: Некоторые маркетинговые предложения могут скрывать ссылки на рабочие ресурсы.

При выборе источников информации будьте внимательны. Избегайте подозрительных сайтов и форумов.

Обновления и изменения

• Следите за новыми статьями и постами на официальных каналах.
• Поставьте уведомления в приложениях для получения мгновенных обновлений.

Регулярное обновление списка таких адресов обеспечит бесперебойный доступ к необходимым ресурсам. Сохраните наиболее актуальные ссылки в закладках браузера для быстрого доступа в будущем.

Если возникнут проблемы с переходом, попробуйте использовать VPN-сервисы. Это может помочь обойти региональные ограничения и защитить ваши данные.

Также обратите внимание на сообщества и группы в мессенджерах, где участники делятся последними новостями и обновлениями.

Выбор платформы для развлечений требует внимательного подхода. Простой процесс создания учётной записи позволит вам насладиться всеми предложениями. Для начала посетите официальный сайт или его альтернативное зеркало, например, рабочее зеркало казино вавада. Это гарантирует доступ к актуальным функциям и бонусам.

Заполнение регистрационной формы займет всего несколько минут. Укажите необходимые данные: адрес электронной почты, пароль и, возможно, номер телефона для подтверждения. Имейте в виду, что правильно выбранный пароль обеспечит безопасность вашего аккаунта и личной информации.

После отправки данных проверьте почтовый ящик. Вам придет письмо с ссылкой для активации профиля. Подтвердите регистрацию, и вы получите доступ к играм, акциям и другим услугам платформы. Обратите внимание на бонусы для новых игроков, которые могут увеличить ваш стартовый капитал.

Создание аккаунта: пошаговая инструкция

Перейдите на официальный сайт платформы и нажмите кнопку, предназначенную для регистрации. Появится форма, где необходимо указать адрес электронной почты и придумать надежный пароль. Убедитесь в корректности введенной информации, чтобы избежать проблем с доступом в будущем. Также проверьте, что ваш пароль содержит как буквы, так и цифры для повышения безопасности.

Заполнение профиля

После подтверждения почты вам будет предложено дополнить свой профиль. Укажите личные данные: имя, фамилию, дату рождения. Не забудьте выбрать валюту для расчетов. Обратите внимание на описание условий использования бонусных предложений, чтобы не упустить возможность получить дополнительные привилегии. Завершив заполнение, ознакомьтесь с правилами платформы и подтвердите согласие с ними, после чего получите доступ к функционалу.

Подтверждение личности и возрастные ограничения

Для успешного завершения процедуры регистрации необходимо пройти этап подтверждения возраста и личности. Требования к документам могут различаться в зависимости от законодательства региона.

Как правило, для идентификации потребуется предоставить копию паспорта или другого документа с фотографией. Это может быть водительское удостоверение или национальный ID. Без этого подтверждения доступ к услугам будет ограничен.

Следует помнить, что минимальный возраст для участия в азартных играх, как правило, составляет 18 лет, но в некоторых странах этот порог может достигать 21 года. Рекомендуется заранее ознакомиться с местными нормами.

Документы можно загрузить непосредственно на сайте в специальном разделе. Убедитесь, что фотографии четкие и хорошо различимы, в противном случае могут возникнуть задержки в обработке.

После загрузки документов обычно требуется время на проверку. Кнопка на платформе позволит вам следить за статусом данного процесса. Часто это занимает от нескольких минут до нескольких часов.

Если возникнут сложности или потребуется дополнительная информация, поддержка клиентов всегда готова помочь. Связаться с ней можно через чат или по электронной почте.

Важно понимать, что предоставление ложной информации может привести к блокировке учетной записи. Поэтому следует тщательно проверять данные перед отправкой.

Не забывайте, что соблюдение возрастных норм и правил подтверждения личности – ключевые условия для безопасного и ответственного участия. Это ваша защита и гарантия честной игры.

Первый вход: настройка профиля и бонусы

Проверка личности

Обязательно пройдите процедуру верификации личности. Обычно потребуется загрузить документы, подтверждающие вашу личность и адрес проживания. Это требование помогает обеспечить безопасность учетной записи.

• Паспорт или водительское удостоверение для подтверждения личности.
• Квитанция об оплате коммунальных услуг для подтверждения адреса.

После успешной верификации возможно изменение некоторых данных в профиле. Если возникнут трудности, обратитесь в службу поддержки. Специалисты помогут с любыми вопросами.

Бонусы для новых пользователей

Обратите внимание на приветственные предложения. Часто бонусы включают бесплатные вращения и средства на счет. Убедитесь, что внимательно ознакомились с условиями получения и отыгрыша.

• Чаще всего действует правило “ставка х30” на бонусы.
• Срок действия акций может быть ограничен, поэтому не упустите возможность.

Также существует программа лояльности для постоянных клиентов. Накопленные баллы можно обменивать на различные призы или дополнительные привилегии. Следите за обновлениями, чтобы не пропустить новые предложения.

When ordering food, calling a taxi or making a purchase in an online store, a person increasingly receives a loan, insurance or cashback account. A financial service is no longer provided as a separate product with its own name and bank logo. It is simply sewn into the “pay” or “confirm order” button. This is embedded finance, and it is they who determine what the economy of the next decade will look like.

In this article, we will analyze why embedded finance is growing so quickly, what examples best illustrate this, and where the boundaries of this model lie.

Why is this happening right now

Embedded finance has been around for years; store credit cards were the prototype of this model a decade ago. But the scale it has now achieved has been made possible by the confluence of three factors:

• Open banking APIs, which allow non-financial companies to connect to licensed infrastructure without their own banking license;
• Regulatory clarity on partnership models between banks and platforms;
• Changing consumer behavior, who are used to solving everything in one application and are not willing to tolerate unnecessary steps.

According to analysts Dealroom and ABN AMRO Ventures, the global embedded finance market could reach $7.2 trillion by 2030. In the UK, the market is forecast to grow from about $6.5 billion in 2024 to more than $15.7 billion in 2029 (that’s an average annual growth of almost 20%).

“When a bank asked if a customer was willing to wait three days for a loan decision, it sounded normal even ten years ago. Today, expectations are shaped by platforms that issue decisions in thirty seconds right on the payment page,” notes Lyashanov.

How it works in practice

The most illustrative examples of embedded finance

Companies that initially had nothing to do with finance:

• Shopify started as a platform for online stores, and now through Shopify Capital it issues loans and advances to merchants based on data on their sales (this is a more accurate risk assessment than that available to a traditional bank that only sees an account statement);
• Uber embeds financial tools for drivers, turning one-time trips into long-term involvement in its ecosystem;
• Amazon makes payment so invisible that the purchase decision is made faster than a person has time to realize it.

What is common in all these cases

The company looks at the customer not as an account with a balance, but as behavior, activity and context. This is a fundamentally different view of risk and loyalty than the one that banks have historically used.

“The platform knows more about its user than a bank ever knew about its client. Not because the platform collects more personal data, but because it sees real behavior in real time, not a certificate of income issued a month ago,” emphasizes Artem Lyashanov.

The limits of the model

Despite all its appeal, embedded finance has a downside that is often left out of the headlines.

• First, operational

When a platform adds payments or lending, it inherits not only revenue, but also the complexity of the financial infrastructure. A large bank has entire divisions that deal exclusively with this. A technology company that adds a financial function as one of the product features often underestimates the depth of this work and encounters accounting discrepancies only when the scale no longer allows them to be corrected manually.

• Secondly, regulatory

When a non-financial company offers a banking service, the question arises of who is responsible for compliance, the platform, the partner bank or the technology infrastructure provider.

• Thirdly, behavioral

The traditional path to obtaining a loan from a bank included a pause: application, waiting, documents. This pause unconsciously served as a warning. When a financial decision is embedded directly in the checkout of an online store and approved in seconds, this pause disappears and with it part of the protection against impulsive financial decisions.

Conclusion

Embedded finance is a structural restructuring of where and how a person encounters financial decisions. It makes financial services invisible, contextual and fast and that is why they are so effective from a business point of view.

But invisibility comes at a price, in particular, a more complex infrastructure, blurred regulatory responsibility and the disappearance of the pause that previously protected the user from rash decisions.